العلاقة بين القدرة الإدارية وجودة الإفصاح عن المخاطر وأثرها على الدور التقييمي للمعلومات المحاسبية- دراسة تطبيقية على الشركات المقيدة بالبورصة المصرية

هدفت الدراسة إلى تحليل العلاقة بين القدرة الإدارية للمديرين وجودة الإفصاح عن المخاطر وأثرها على الدور التقييمي للمعلومات المحاسبية، بالتطبيق على الشركات المقيدة بالبورصة المصرية خلال الفترة من (2018م) حتى (2020م)، وتم قياس القدرة الإدارية باستخدام نموذج Demerjian et al. 2012)) الذي يعتمد على أسلوب تحليل مغلف البيانات Data Envelopment Analysis (DEA)، كما تم قياس جودة الإفصاح عن المخاطر اعتماداً على ثلاث مؤشرات هي: كمية الإفصاح عن المخاطر، وتغطية الإفصاح عن المخاطر للمخاطر المالية وغير المالية، بالإضافة إلي مدي توافر الخصائص النوعية الدالة على جودة المعلومات المحاسبية في المعلومات التي يوفرها الإفصاح عن المخاطر، أما الدور التقييمي للمعلومات المحاسبية فقد تم قياسه اعتماداً على أسلوب تحليل الانحدار وفقاً لنموذج (Ohlson 1995).
وتوصلت الدراسة إلى عدة نتائج أهمها: ترتبط القدرة الإدارية للمديرين بعلاقة ارتباط موجبة ذات دلالة احصائية بجودة الإفصاح عن المخاطر، كما توجد علاقة ارتباط طردية غير دالة إحصائياً بين القدرة الإدارية والدور التقييمي للمعلومات المحاسبية، وكذلك توجد علاقة ارتباط طردية ذات دلالة احصائية بين جودة الإفصاح عن المخاطر والدور التقييمي للمعلومات المحاسبية، وأخيراً توجد علاقة ارتباط طردية قوية ذات دلالة إحصائية بين الأثر التفاعلي للقدرة الإدارية وجودة الإفصاح عن المخاطر علي الدور التقييمي للمعلومات المحاسبية.
واستناداً إلي ذلك توصي الدراسة بضرورة اهتمام الشركات بالقدرة الإدارية للمديرين لما لها من أثار إيجابية علي جودة الإفصاح عن المخاطر وبالتالي تحسين الدور التقييمي للمعلومات المحاسبية، بالإضافة إلي توجيه اهتمام الجهات المسئولة عن تنظيم مهنة المحاسبة والمراجعة على المستويين الدولي والمحلي بتوفير الإرشادات والمعايير اللازمة لتنظيم الإفصاح المحاسبي عن المخاطر بكافة أنواعها المالية وغير المالية، وتحديد مسئولية مراجع الحسابات تجاه تلك المخاطر بما يؤدي إلى تحسين جودة الإفصاح عنها.
The study aimed to analyze the relationship between the managerial ability of managers and quality of the risk disclosure and its impact on the value relevance for accounting information, by applying on companies listed on the Egyptian Stock Exchange during the period (from 2018 to 2020). The management ability was measured using the Demerjian et al., (2012) model, which depends on the Data Envelopment Analysis (DEA) method. The quality of risk disclosure was measured depending on three indicators; the quantity of risk disclosure, the risk disclosure coverage for financial and non-financial risks, in addition to the qualitative characteristics for accounting information quality presented by the risk disclosure. Finally, the value relevance for accounting information was measured depending on the regression analysis method according to Ohlson (1995) model.
The study concluded that the managerial ability has a positive and statistically significant relationship with the quality of risk disclosure, while it has a positive and non-statistically significant relationship with the value relevance for accounting information. There is a positive and statistically significant relationship between the quality of risk disclosure and the value relevance for accounting information. Finally, there is a positive and statistically significant relation between the interactive effect of managerial ability and the quality of risk disclosure on the value relevance for accounting information.
Accordingly, the study recommends companies to pay attention to the managerial ability of managers for its positive impact on the quality of risk disclosure and improving the value relevance for accounting information. In addition, directing the attention of authorities responsible for regulating the accounting and auditing profession on the international and local levels to provide the guidelines and standards required for organizing the accounting disclosure on financial and non-financial risks, and determine the auditor’s responsibilities towards these risks for improving the quality of this disclosure.